Aperçus Hebdomadaires du Marché : Volatilité de l’Or, Rupture du Pétrole Brut et Stabilité du Bitcoin

Mise à jour le 13 janvier 2025

Or : Gérer la Volatilité Post-NFP

Cette semaine, l’or a connu des fluctuations importantes, principalement en raison de la publication des données sur les NFP. Après une chute initiale à 2 665 $, les prix ont rebondi à 2 698 $, reflétant des mouvements intrajournaliers rapides. La corrélation positive inattendue entre l’or et le dollar américain a ajouté de la complexité au marché.

Les traders ont rencontré des défis lorsque les écarts entre les prix spot et les prix des contrats à terme se sont élargis à 42 $, compliquant la gestion des positions. Ces écarts sont souvent exploités par de grands fonds pour des opportunités d’arbitrage, amplifiant davantage la volatilité du marché.

Les leçons de cette semaine soulignent l’importance du timing et de la compréhension des modèles de marché. Par exemple, les positions courtes établies pendant le modèle de double sommet à 2 735 $ ont offert des opportunités, mais les traders devaient gérer efficacement les risques liés aux écarts fluctuants.

Pétrole Brut : Une Rupture Portée par des Tensions Géopolitiques

Le pétrole brut a été une vedette cette semaine, franchissant une consolidation de quatre mois et atteignant 74 $. Ce mouvement a été influencé par des préoccupations géopolitiques, notamment des sanctions potentielles contre la Russie et l’Iran, ainsi que des spéculations sur les politiques à venir de Trump.

La possibilité d’une intensification des tensions géopolitiques pourrait pousser les prix du pétrole brut à de nouveaux sommets, avec des discussions sur un objectif potentiel de 147 $ en cas de perturbations de l’approvisionnement. Cependant, les traders doivent rester prudents, car des corrections à court terme vers 74 $ sont également possibles.

Le retour de la volatilité sur le marché du pétrole brut offre de nouvelles opportunités aux traders, avec des fluctuations hebdomadaires attendues entre 5 et 7 $. Les stratégies de trading à court terme peuvent offrir des rendements plus élevés par rapport à d’autres matières premières.

Bitcoin : Une Fourchette Stable avec un Potentiel de Rupture

Le Bitcoin continue d’évoluer dans la fourchette supérieure des bandes de Bollinger, à 102 000 $, avec des corrections à 91 200 $ et 91 500 $ offrant un support. La cryptomonnaie reste en phase de consolidation mais montre un potentiel de dépassement des 120 000 $ après le 20 janvier.

Malgré les corrections récentes, les perspectives à moyen et long terme du Bitcoin restent positives. Les investisseurs au comptant peuvent profiter de cette phase pour établir ou renforcer leurs positions.

Perspectives du Marché

Le début de 2025 montre une activité accrue sur le marché, avec des mouvements significatifs dans les matières premières, les devises et les cryptomonnaies. La volatilité de l’or souligne l’importance de la gestion des risques, tandis que la rupture du pétrole brut offre de nouvelles opportunités de trading. Le potentiel de rallye post-consolidation du Bitcoin en fait un actif à surveiller dans les semaines à venir.

La force du dollar américain continue d’influencer les devises non indexées sur le dollar, avec une correction possible à mesure que les traders prennent leurs bénéfices avant le discours inaugural de Trump. Les développements géopolitiques et les décisions politiques américaines restent des facteurs clés façonnant la dynamique du marché.